تأثير مؤشرات القيمة على أسعار الأسهم دراسة تحليلية لعينة من المصارف التجارية المدرجة في سوق العراق للأوراق المالية للفترة من 2018-2023
DOI:
https://doi.org/10.57026/wsj.v8i27.815الكلمات المفتاحية:
سعر الأسهم،القيمة المضافة, القيمة السوقية , القيمة الدفتريةالملخص
استهدف البحث فحص تأثير القيمة المضافة على أسعار الأسهم في المصارف التجارية في سوق العراق للأوراق المالية وكانت عينة البحث عينة عشوائية مكونة من10 مصارف وتشكل نسبة 48% من مجتمع البحث وللفترة من 2018- لغاية 2023 وبالشكل الشهري ولمدة 72 شهر وتم اختبارها في اطار فرضيتان مفادهما لا يوجد أثر ذو دلالة إحصائية معنوية لمؤشرات القيمة في عائد الأسهم ويوجد اثر ذو دلالة إحصائية معنوية لمؤشرات القيمة في عائد الأسهم .وعند اختبار الفرضية باستخدام الانحدار البسيط وجد ان لكل من مؤشرات ( القيمة الدفترية والقيمة السوقية المضافة ) ذو تأثير معنوي ودلالة احصائيا عند مستوى دلالة 5% , وبناء على ذلك فان مؤشرات القيمة وفقا لنتائج الاختبار تعد محدد لسعر الأسهم . وتعكس تقييم المتعاملين في سوق الأوراق المالي لمدى نجاح الإدارة في توظيف موارد الشركة وتحسين الأداء وتوصلت الدراسة الى استنتاج مهم وهو ان قيمة السوقية المضافة تعتبر مؤشرا مهم للمستثمرين لقراءة اسعار الاسهم وايضا يجب الاخذ بنظر الاعتبار دراسة مؤشرات اخرى قد تكون مؤثرة بشكل فعال على اسعار الاسهم مثل عدد العقود وقيمة الاسهم وحجم دوران الاسهم.
